Credite de 9,5 mld. € ajung la scadenţă. Analiștii: Bãncile țin sã-și pãstreze clienții

Potrivit unui raport BNR, firmele nu deţin lichidităţi pentru a rambursa integral liniile de credit contractate, în condiţiile în care cash flow-ul operaţional al firmelor ar acoperi doar circa 40% din ratele de capital aferente acestui an.

“Cash flow-ul operaţional al firmelor are o valoare medie lunară de circa 2,5 miliarde lei şi acoperă doar aproximativ 40% din ratele de capital aferente anului 2009. Această capacitate este distribuită asimetric pe parcursul anului curent, fiind mai mică în prima parte a anului, iar din luna august va depăşi 50%”, conform raportului băncii centrale.

BNR consideră totuşi că riscul ca băncile să nu mai reînnoiască o parte importantă a creditelor este mic. Totodată, analiştii spun că băncile vor prefera să-şi menţină clienţii existenţi decât să-i finanţeze pe alţii noi.

“În acest moment, băncile sunt interesate să-şi menţină clienţii existenţi, care au un trecut solid, decât să finanţeze clienţi noi, care derulează proiecte noi. Banii în economie trebuie să ajungă unde este nevoie de investiţii profitabile. Unde sunt stopări de activitate nu este nevoie de finanţare pentru investiţii”, a declarat pentru Business Standard Rozalia Pal, economist-şef la UniCredit Ţiriac Bank.

Anul trecut, lichiditatea oferită companiilor a fost abundentă, însă la finele anului 2008 oferta băncilor a scăzut brusc. Efectul nu a constat, în special, în refuzul reînnoirii creditelor acordate, cât în diminuarea maturităţilor şi creşterea gradului de colateralizare a expunerilor.

“Scopul băncilor a fost acela de a avea acces la cât mai multă lichiditate şi de a se proteja în cazul unei deteriorări ulterioare mai grave a situaţiei economice, cu impact asupra capacităţii debitorilor de a-şi rambursa datoriile”, se mai arată în datele Băncii Naţionale a României.
De asemenea, percepţia băncilor fațã de riscul de credit al companiilor s-a deteriorat, ceea ce va conduce la scumpirea finanţării. Sectoarele din economie considerate cele mai riscante de către bănci sunt imobiliarele, construcţiile, transporturile, comunicaţiile sau turismul.

Conform băncii centrale, prima de risc, calculată ca diferenţă între rata dobânzii la creditele acordate şi rata dobânzii interbancare la trei luni, este în creştere, ceea ce se reflectă atât în constrângerile de lichiditate ale băncilor, cât şi în aşteptările privind majorarea ratei creditelor neperformante. “Din noiembrie 2008, diferenţa dintre prima de risc aferentă creditelor acordate în zona euro şi a celor din România a început să se majoreze. Prima de risc la creditele în lei a avut anul trecut evoluţii similare celei pentru creditele în valută. Din ianuarie 2009, asistăm la o dinamică mai pronunţată în cazul primei de risc la împrumuturile în lei”, se mai afirmă în raportul BNR.