Efectul Zepter si OTP pe piata fondurilor: 10 mil.€

Activele nete ale celor 47 de fonduri deschise de investitii au ajuns la 857,6 milioane de lei (235,5 milioane de euro, la cursul mediu al lunii), potrivit raportului Uniunii Nationale a Organismelor de Plasament Colectiv. 

In fapt, contributia fondurilor nou intrate pe piata a fost de 44 milioane de lei (12 milioane de euro), superioara cresterii activelor nete din industrie. Aceasta contributie a reprezentat aportul investitorilor initiali, apropiati celor doua societati de administrare. 

Fara aceste intrari, subscrierile totale ar fi fost de numai 36 milioane de lei, iar cele nete pe piata ar fi intrat in domeniul negativ cu aproape un milion de euro, din cauza rascumpararilor de 39,1 milioane de lei (10,7 milioane de euro). 

OTP Asset Management (OTP AM) a lansat luna trecuta fondurile OTP AvantisRO (cu plasamente de resurse in actiuni de 80%), OTP BalansisRO (diversificat), si OTP ComodisRO (monetar). La lansare, OTP AM a anuntat ca tinteste o cota de piata care sa o pozitioneze in topul grupurilor financiare din Romania care activeaza in domeniu. Zepter Asset Management (Zepter AM) a lansat in martie fondurile Zepter Actiuni, Zepter Mixt si Zepter Obligatiuni. 

“Suntem increzatori ca pana in august, anul viitor, ne vom atinge tinta de a obtine randamente de 10-25% cu fondurile noastre”, a declarat Corneliu Stanciu, directorul general al Zepter AM, pentru Business Standard. Fondurile au intrat deja la cumparare. “Pentru fondul de obligatiuni care nu avea decat circa 100.000 de euro de plasat in actiuni, nu a fost o problema plasamentul. 

Pentru celelalte, resursele destinate actiunilor vor fi plasate in urmatoarele patru luni, in functie si de evolutia pietei. Daca piata va creste in mod constant, am putea accelera ritmul de achizitii”, a adaugat Corneliu Stanciu. 

Ierarhiile pe piata nu au suferit modificari esentiale. Decalajul de cota de piata dintre lidera BCR Asset Management si BT Asset Management a crescut de la 5,6% la 6,8%, ca urmare a scaderii activelor nete administrate de aceasta din urma. BCR Asset Management acopera peste o cincime (20,4%) din totalul activelor nete ale celor 47 de fonduri mutuale. De asemenea, in privinta randamentelor fondurilor pe ultimele 12 luni, cele cu plasamente in instrumente cu venit fix si cele monetare se afla in varful ierarhiei. 

Cresterile cotatiilor bursiere din a doua jumatate a lunii trecute nu au fost suficient de mari pentru a aduce un plus de randament fondurilor cu plasamente in actiuni. Cele mai bune randamente pe 12 luni ale fondurilor cu plasamente diversificate (care investesc si in obligatiuni) au suferit usoare corectii negative in aprilie, fata de martie: BT Classic, de pilda, de la 4,2% la 2,7%. 

"Suntem increzatori ca pana in august, anul viitor, ne vom atinge tinta de a obtine randamente de 10-25% cu fondurile noastre
Corneliu Stanciu,
directorul general al Zepter AM