Acest fenomen se explica astfel: pe o piata in crestere, cumparatorii sunt mai puternici decat vanzatorii si tind sa impinga preturile in sus catre sfarsitul zilei, in timp ce, pe o piata in scadere, se petrece fenomenul invers. Insa, catre sfarsitul unui trend, pe masura ce forta care a sustinut trendul slabeste, se dezvolta o noua structura. In cazul unei piete in crestere, forta de cumparare scade, pe masura ce se apropie o inversare. Rezultatul este acela ca preturile continua sa creasca, insa pretul de inchidere se apropie de partea inferioara a barei de pret, adica de pretul minim al zilei. Pe o piata in scadere, pe masura ce se apropie o inversare, se poate observa o structura similara, dar inversata.
Graficul obtinut prin tehnica stochastica este un oscilator care masoara pozitia relativa a pretului de inchidere al zilei in cadrul barei de pret, adica in cadrul intervalului de preturi ale zilei, si foloseste aceasta informatie pentru a previziona o inversare a pietei.
Technical rally - o crestere temporara a pretului unei valori mobiliare in timpul unui trend descrescator. O astfel de crestere poate fi rezultatul faptului ca la acest pret investitorii considera valoarea mobiliara un chilipir, sau ca analistii au observat un prag de suport la care, de regula, valoarea mobiliara isi inverseaza trendul.
